Questão 850285

• Banca: CESGRANRIO
• Órgão: BNDES
• Ano: 2011
• Provas: CESGRANRIO - 2011 - BNDES - Profissional Básico - Economia
• Disciplina: Economia
• Assuntos: Custo de Oportunidade na Microeconomia; Estruturas de Mercado; Fundamentos Microeconômicos; Microeconomia; Teoria do Consumidor

No mercado de crédito pessoal sem garantias, em geral, o tomador do crédito conhece melhor sua condição de repagar a dívida do que a entidade concedente do crédito.


Essa assimetria informacional, em relação à situação de todos perfeitamente informados,

• A. leva à concessão de crédito a prazos mais longos.
• B. diminui a taxa de juros cobrada dos bons devedores.
• C. diminui o volume de crédito concedido aos bons devedores.
• D. aumenta o volume de crédito concedido no mercado.
• E. aumenta o valor médio de crédito concedido por tomador.

Gabarito: C

Comentários

• Quando o cliente vai buscar crédito, ali, compromete-se a pagar, mas não dá garantias deste pagamento, sendo que nos planos dele, digamos hipotéticamente,  não pensa em pagar. Temos um problema de Risco Moral, pois há uma mudança de comportamento depois de realizado o contrato. 
  Ocorre que como diz a questão, quando todos estão perfeitamente informados, ou seja, a instituição sabe que tem cliente que não irão pagar, ela mesmo assim não sabe quais estão com essa intenção ou não, continua não sabendo quais terão problema de comportamento pós contrato e prefere diminuir o volume de crédito de forma geral, o que afeta os bons devedores, que sempre pagam, e cria um problema de falha de mercado. Resposta c) diminui o volume de crédito concedido aos bons devedores.
  
  Informações assimétricas ocorrem quando comprador e vendedor possuem informações diferentes sobre a transação. Neste caso, o preço não refrete o nível de informações.
  
  A assimetria é dividiva em:
  
  
  • Seleção Adversa: São problemas encontrados quando produtos de qualidade diferente são vendidos ao mesmo preço, resultando em que os produtos de mais baixa qualidade acabam ganhando mais, pois por ter baixa qualidade deveriam ser vendidos a um preço menor do que os de alta qualidade.É uma espécie de camuflagem, você adiquire o produto achando que é uma coisa e quando compra descobre que não é tudo aquilo. Ex.: Você tem a opção de comprar 2 carros usados, os dois pelo mesmo valor, os dois são vendidos sem garantias, um deles tem defeito e deveria ser vendido por um preço menor, você não sabe que ele tem defeitoacaba comprando, você pagou mais caro, ele foi vendido, e o de boa qualidade não !!! Uma falha de mercado que ocorre no ANTES DA VENDA/CONTRATO. A forma de solução é com a Reputação e a Padronização. 
  • Risco Moral ( Moral Hazard): Neste caso ocorre a alteração do comportamento DEPOIS DA VENDA/CONTRATO .  Ex: Trabalhador contratado, na entrevista mostra-se o empregado ideal, mas após a contratação não corresponde as espectativas.
  
  A solução de forma geral para informações assimétricas são as garantias. No caso do mercado de crédito, quando não há garantia, o tomador conhece melhor sua condição de repagar a divida pois, obviamente, ele sabe quanto ganha e tudo o que deve de forma geral, já a entidade não tem todas as informações financeiras daquele cliente.  

• Não consigo ver sentido nessa questão. Se estou perfeitamente informado, posso escolher para quem concederei empréstimo e quem não. 

• Na verdade Juliano, como diz a questão, somente o tomador do empréstimo é quem realmente conhece sua condição de pagar a dívida. Quem concede o empréstimo não tem este mesmo nível de conhecimento, logo estamos diante de uma informação assimétrica do tipo seleção adversa (antes do contrato). Como o concedente do empréstimo não conhece as condições, ou intenções, do tomador de pagar a dívida ele o coloca no mesmo nível dos demais tomadores (inclusive os maus pagadores) e lhe fornece um empréstimo menor do que poderia.
  

• Gostaria de entender o porquê a E está errada. :(